證監(jiān)會擬進(jìn)一步規(guī)范私募基金信披 提升行業(yè)透明度

    本報(bào)記者 吳曉璐

    據(jù)證監(jiān)會網(wǎng)站7月5日消息，為貫徹落實(shí)《私募投資基金監(jiān)督管理?xiàng)l例》（以下簡稱《私募條例》），規(guī)范私募基金信息披露和信息報(bào)送活動，保護(hù)投資者以及相關(guān)當(dāng)事人合法權(quán)益，證監(jiān)會制定《私募投資基金信息披露和信息報(bào)送管理規(guī)定（征求意見稿）》（以下簡稱《信披規(guī)定》），向社會公開征求意見。

    《信披規(guī)定》對私募基金信息披露和信息報(bào)送相關(guān)監(jiān)管安排進(jìn)行了進(jìn)一步明確細(xì)化，是對私募基金行政監(jiān)管規(guī)則體系的進(jìn)一步補(bǔ)充完善。2016年，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱“基金業(yè)協(xié)會”）發(fā)布《私募投資基金信息披露管理辦法》，在自律規(guī)則層面對私募基金信息披露、保護(hù)投資者知情權(quán)等方面明確了相關(guān)要求。

    業(yè)內(nèi)人士指出，《信披規(guī)定》在此基礎(chǔ)上，將行業(yè)自律實(shí)踐中行之有效的做法提升為行政規(guī)則，有利于提升行業(yè)透明度。同時(shí)，針對一些風(fēng)險(xiǎn)事件反映出的行業(yè)信息披露方面的薄弱環(huán)節(jié)，《信披規(guī)定》針對性地提出了規(guī)范要求，如要求對未托管的私募證券投資基金開展審計(jì)等，以彌補(bǔ)制度短板，促進(jìn)行業(yè)進(jìn)一步提升規(guī)范運(yùn)作水平。

    具體來看，《信披規(guī)定》共八章四十三條。在總則方面，《信披規(guī)定》明確私募基金管理人、私募基金托管人、私募基金服務(wù)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照法律、行政法規(guī)、中國證監(jiān)會規(guī)定向私募基金投資者披露信息，向中國證監(jiān)會及其派出機(jī)構(gòu)、基金業(yè)協(xié)會報(bào)送信息。明確向投資者披露的信息應(yīng)當(dāng)在中國證監(jiān)會指定的信息披露備份平臺進(jìn)行備份。

    在信息披露一般規(guī)定方面，《信披規(guī)定》明確信息披露對象、披露內(nèi)容、披露方式。明確私募基金托管人、私募基金服務(wù)機(jī)構(gòu)在發(fā)現(xiàn)重大風(fēng)險(xiǎn)等情形時(shí)，向投資者披露信息和向基金業(yè)協(xié)會、中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)報(bào)告。鼓勵私募基金管理人自主增加信息披露內(nèi)容，提升信息披露質(zhì)量，為投資者決策提供有用信息。

    在差異化信息披露方面，《信披規(guī)定》明確私募證券投資基金、私募股權(quán)投資基金差異化的定期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告要求和底層資產(chǎn)披露的特定安排。明確涉及未托管等情形的私募證券投資基金的審計(jì)要求和私募股權(quán)投資基金的全面審計(jì)要求。明確私募證券投資基金托管人對基金凈值等復(fù)核審查，以及發(fā)現(xiàn)特定風(fēng)險(xiǎn)情形下的投資者提示和報(bào)告要求。

    在信息報(bào)送方面，《信披規(guī)定》明確私募基金管理人定期、臨時(shí)和專項(xiàng)報(bào)送要求。明確私募基金管理人應(yīng)當(dāng)報(bào)送年度經(jīng)營情況和經(jīng)審計(jì)年度財(cái)務(wù)報(bào)告。

    在信息披露的事務(wù)管理方面，《信披規(guī)定》明確建立信息披露和信息報(bào)送管理制度、加強(qiáng)未公開基金信息的管控、妥善保存有關(guān)文件資料等要求。明確私募基金管理人的股東、合伙人和實(shí)際控制人配合履行信息披露和信息報(bào)送義務(wù)。

    在監(jiān)督管理和法律責(zé)任方面，《信披規(guī)定》明確對違反信息披露和信息報(bào)送規(guī)定的處理處罰。

    據(jù)了解，后續(xù)，基金業(yè)協(xié)會將對相關(guān)自律規(guī)則進(jìn)行修訂，作為《信披規(guī)定》的配套實(shí)施細(xì)則，進(jìn)一步明確差異化私募基金信息披露和報(bào)送具體內(nèi)容和格式要求、涉及穿透披露安排等事項(xiàng)，以提高行業(yè)實(shí)踐操作性，實(shí)現(xiàn)行政規(guī)則與自律規(guī)則的有效銜接。

    中國證監(jiān)會將根據(jù)公開征求意見情況對《信披規(guī)定》進(jìn)行完善，并將根據(jù)實(shí)際情況在實(shí)施時(shí)間方面做好妥善安排，為行業(yè)完善信息披露和報(bào)送管理制度、落實(shí)相關(guān)工作安排留出必要時(shí)間。