國(guó)投“笑納”美亞柏科 交易雙方設(shè)9億元業(yè)績(jī)對(duì)賭

    央企進(jìn)軍A股再下一城！美亞柏科1日晚間公告，公司實(shí)控人郭永芳、滕達(dá)將公司5.71%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給國(guó)投智能，公司其他股東李國(guó)林等將公司10.08%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給國(guó)投智能。同時(shí)，李國(guó)林、劉冬穎將公司6.8%股權(quán)所對(duì)應(yīng)的表決權(quán)委托給國(guó)投智能行使。至此，國(guó)投智能將直接持有美亞柏科15.79%股權(quán)，擁有公司22.59%股權(quán)的表決權(quán)。國(guó)投智能將成為公司控股股東，國(guó)務(wù)院國(guó)資委將為公司實(shí)控人。這意味著，用時(shí)不到1個(gè)月，國(guó)投入主美亞柏科的計(jì)劃便已正式拉開帷幕。美亞柏科股票將于4月2日起復(fù)牌。

    大膽承諾三年扣非后凈利不低于9億元

    公告顯示，郭永芳持有美亞柏科股份1.79億股，占公司總股本的22.5%，為其控股股東、實(shí)際控制人；滕達(dá)為郭永芳之子，持有美亞柏科股份258.79萬(wàn)股，占公司總股本的0.33%；李國(guó)林、劉冬穎和卓桂英持有美亞柏科的股份比例分別是11.94%、5.15%和5.15%。

    據(jù)悉，此次股份轉(zhuǎn)讓的每股受讓價(jià)格為15.49元，標(biāo)的股份轉(zhuǎn)讓價(jià)款合計(jì)19.44億元，采用現(xiàn)金支付。

    此次的入主方國(guó)投智能成立于2016年，是國(guó)投在互聯(lián)網(wǎng)和大數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略投資平臺(tái)。國(guó)投持有國(guó)投智能100%的股權(quán)，為國(guó)投智能的控股股東。國(guó)投則成立于1995年，是中央企業(yè)中唯一的投資控股公司，更是首批國(guó)有資本投資公司改革試點(diǎn)單位。目前，國(guó)投旗下?lián)碛袊?guó)投電力、國(guó)投資本、亞普股份和神州高鐵等8家控股上市公司。

    對(duì)于入主的目的，國(guó)投智能并不諱言。國(guó)投智能看中的，正是美亞柏科在電子數(shù)據(jù)取證行業(yè)的龍頭地位，以及公司良好的基本面。美亞柏科2018年年報(bào)顯示，美亞柏科去年?duì)I業(yè)收入16.01億元，同比增長(zhǎng)19.75%；凈利潤(rùn)3.03億元，同比增長(zhǎng)11.59%。

    國(guó)投智能表示，在完成控制權(quán)變更后，將主要依靠現(xiàn)有公司團(tuán)隊(duì)開展管理，與管理層共同推動(dòng)上市公司做大做強(qiáng)。通過雙方的并購(gòu)整合，推進(jìn)國(guó)有資本與民營(yíng)資本共同發(fā)展的混合所有制經(jīng)濟(jì)，推動(dòng)“國(guó)民共進(jìn)”的良好治理和發(fā)展氛圍，既保證企業(yè)創(chuàng)新活力，又提升企業(yè)的規(guī)范化管理，營(yíng)造有利于企業(yè)發(fā)展的文化。

    此次權(quán)益變動(dòng)雙方還罕見地約定了業(yè)績(jī)承諾。郭永芳、滕達(dá)承諾，美亞柏科2019年度、2020年度和2021年度三個(gè)年度累計(jì)實(shí)現(xiàn)的扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)不低于9.03億元。

    積極響應(yīng)央企改革再下一城

    公告披露顯示，國(guó)投智能于2019年3月11日召開董事長(zhǎng)辦公會(huì)，審議通過了擬收購(gòu)美亞柏科控制權(quán)的《投資方案》，并決定上報(bào)國(guó)投履行決策程序。同日，國(guó)投智能又召開第一屆董事會(huì)第一次臨時(shí)會(huì)議，審議通過了《國(guó)投智能科技有限公司收購(gòu)廈門市美亞柏科信息股份有限公司股份投資方案的議案》。

    此后便直接到了3月29日，國(guó)投召開第二屆董事會(huì)第十一次臨時(shí)會(huì)議，審議通過了《關(guān)于提請(qǐng)審議國(guó)投智能收購(gòu)廈門市美亞柏科信息股份有限公司股份投資方案的議案》。緊接著，國(guó)投智能當(dāng)日便與郭永芳、滕達(dá)、李國(guó)林等人簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，并與李國(guó)林、劉冬穎簽署了《表決權(quán)委托協(xié)議》。

    速度推進(jìn)之快，讓市場(chǎng)感到振奮的同時(shí)，也契合了央企風(fēng)風(fēng)火火推進(jìn)改革的步調(diào)。

    今年的政府工作報(bào)告，對(duì)于“加快國(guó)資國(guó)企改革”進(jìn)行了重點(diǎn)部署，提出要“深化電力、油氣、鐵路等領(lǐng)域改革，自然壟斷行業(yè)要根據(jù)不同行業(yè)特點(diǎn)實(shí)行網(wǎng)運(yùn)分開，將競(jìng)爭(zhēng)性業(yè)務(wù)全面推向市場(chǎng)”。

    根據(jù)上證報(bào)記者此前統(tǒng)計(jì)，今年3月以來(lái)，電力、油氣、鐵路、軍工等多個(gè)重點(diǎn)領(lǐng)域的國(guó)企改革紛紛加速。從落地來(lái)看，這些具體的改革方案幾乎都積極指向A股市場(chǎng)。今年以來(lái)，已有逾30家國(guó)資旗下的A股上市公司陸續(xù)停牌籌劃重大事項(xiàng)。

    換一個(gè)角度看，從國(guó)家電網(wǎng)攬入民企遠(yuǎn)光軟件，到國(guó)投入主美亞柏科，均是選擇了在新經(jīng)濟(jì)細(xì)分領(lǐng)域已經(jīng)做得出類拔萃的民企上市公司，其優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)、強(qiáng)強(qiáng)合作的意圖非常明顯。這也是混合所有制改革的另一層涵義，這個(gè)潮流拓寬了人們對(duì)混改的狹義理解。